陌陌收购探探的大学毕业论文

在陌陌诞生之初，唐岩曾说过，“ 与陌生人交流，一定是个刚需 ”。如今这样的刚需依然坚挺，陌陌依然稳坐陌生人社交APP的王座。

3月25日，陌陌发布了2020年第四季度及全年财报。根据财报显示， 2020年全年，陌陌营收达到亿元（约亿美元），净利润为亿元（约亿美元） 。在2020年第四季度，陌陌实现营收亿元（约亿美元），净利润亿元（约亿美元）。全年和第四季度业绩均超过华尔街预期，另外，值得注意的是，这已经是 陌陌持续24个季度实现盈利 。

作为陌陌CEO王力在上任后交出的第一份全年财报，他表示，陌陌已经从暂时的困境走出，能够扎实且更好地把握未来的增长机遇。其关键是内容生态系统和业务都开始呈现积极发展趋势。

梳理陌陌财报，我们发现面对新冠疫情带来的挑战， 陌陌正在积极求变，开启转型 。在陌陌主App直播业务中进行了结构性改革以重振长尾内容生态；在产品和运营方面持续创新，通过提升用户的社交 娱乐 体验打破商业天花板。同时，2018年收购的探探，经过两年“发育”已经成长为陌陌新的增长引擎。

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陌陌转型期的变与不变

社交是基本盘，陌陌一直强调自己是社交软件，而自身也在努力地回归社交属性。在直播业务、增值服务、移动营销及移动 游戏 四大营收来源中，虽然直播还是陌陌营收的最大支柱，但在2020全年总营收中的占比已经有所下降， 增值服务成为陌陌最大的增长点 。

虚拟礼物

根据公开的财报数据，陌陌2019年全年直播和增值服务的营收占比分别为和。到了2020年这一占比变为和34%。其中， 2020年第四季度，陌陌的增值业务营收达到亿元（约亿美元），同比上一年的亿元增长 。

增值业务营收的持续增长，主要是由于陌陌主App虚拟礼物业务的向好，其背后是产品和运营方面的持续创新，以及陌陌为提升用户的社交 娱乐 体验引入了更多付费方案。有业内分析，增值业务营收占比的提升，意味着陌陌作为泛 娱乐 社交平台的收入结构日趋多元且更加 健康 ，其在社交赛道上的商业价值应该被重估。如何 更好地挖掘增值服务的增长空间，将是陌陌未来需要解决的重要课题 。

而对于直播业务，陌陌在第三季度时曾表示，将在Q4调整直播流量分配策略，在产品设计、内容运营等多个方面 对直播进行结构性改革以重振长尾内容生态 ，降低对头部用户的依赖，提高对腰部用户的挖掘。虽然这一变革对用户的操作习惯和付费力度造成了影响，但账上趴着的160多亿现金，是陌陌主动求变中最大的筹码。

聚焦视频

财报显示，2020年12月，陌陌主APP月度活跃用户为亿，较一季度的亿净增580万。2020年第四季度，陌陌主APP直播服务与增值服务付费用户去重后总数达900万（不含探探付费用户380万），与一季度相比增加了100万。

面对主动求变的陌陌，我们应该暂时不再将整体的营收增长作为主要或唯一的考核指标。在经历疫情的负面影响后，月活用户的反弹回暖，付费用户的稳健增长，对于 坚守社交属性的陌陌来说，更加证明变革的正确性和人们对陌生人社交的渴望依然还有更大的满足空间 。

正如陌陌CEO王力说的那样，2020年是陌陌艰难的一年，但陌陌能够坚持不懈地专注于核心使命，在2020年为陌陌的长远发展做出了艰难但正确的决定。

探探作为陌陌的第二增长引擎，也正在释放它的巨大能量，不仅拓展了陌陌的业务边界，也成为陌陌在转型期的重要营收支撑。

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收购的探探开始进入回报期

在2018年收购探探的时候，陌陌就希望，“无论在用户规模还是收入方面，探探仍然蕴藏着巨大的潜力有待释放，目标是未来两到三年，把探探打造成公司新的增长引擎”。

财报显示， 2020年第四季度探探的净营收从2019年四季度的亿元增至亿元（约亿美元），翻了约两倍 。这主要是由于直播服务净营收的增加， 2020年第四季度探探直播服务营收为亿元（约6200万美元），占比超过50%。

从2020年4月以来，探探一直在加速直播业务测试。在2020年第二季度，探探的直播业务开始大规模盈利，该业务的营收从Q2的亿元上涨到Q4的亿元。参照陌陌在2015年末开启直播业务后的营收增长趋势， 探探在未来很长一段时间内将大概率保持迅猛增长的势头，进一步推动陌陌的整体营收能力打破天花板 。

探探直播

探探已成为陌陌在增值服务之外的另一个高速增长点。探探已成为陌陌在增值服务之外的另一个高速增长点。相比于收购时，探探用户刚刚过亿，如今根据公开的数据显示，截至2020年12月，探探累计注册用户突破4亿，实现互相匹配逾200亿次。 陌陌和探探的产品矩阵，也保证了陌陌在陌生人社交赛道绝对的优势地位 。

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陌陌的增长潜力

从需求角度来说，陌陌的陌生人社交的用户定位比抖音的用户定位更精准，按马斯洛层次需求理论来说，陌生人的需求是天然存在，不会改变，而陌陌的产品特点很好满足了目标用户的需求，这是陌陌的最大优势。

所以， 陌陌的第二增长曲线机会点仍然在于社交细分领域 ，一旦做出适合年轻人的社交的产品，陌陌就可以开辟社交第二战场。

陌生人社交产品升级

此前，王力带领陌陌团队相继推出了ZAO、赫兹、Cue、咔咔等多款针对年轻人的社交产品。ZAO在朋友圈的大火也证明了陌陌在陌生人社交赛道，无论是对用户心智的把握还是团队的产品技术实力，依然无人能出其左右。

在陌陌发布财报之后，美股盘前涨超3%。在中概股全线下挫的当下，这也在侧面印证 资本市场对陌陌的未来依然保有信心 。在本次财报中，陌陌董事会再次宣布了亿美元的分红，每ADS派发美元，即每股普通股派发美元的特别现金股利方案。这笔分红将用陌陌的盈余现金进行支付。

2018年，陌陌董事会宣布了每ADS派发美元，即每股普通股派发美元的特别现金股利方案。此次派发现金总额约亿美元。2019年，陌陌董事会启动了第二轮分红，每ADS派发美元，即每股普通股派发美元的特别现金股利方案；派发的现金总额约为亿美元。

连续三年累计派息高达亿美元 。这种大手笔的分红，一方面回报投资者的长期看好，另一方面也向外界表示陌陌对于未来发展的坚定信心。

从现阶段来看，社交大概分为熟人社交和陌生人社交！熟人社交产品以腾讯的微信、QQ为代表，陌生人社交产品就比较多了，诸如陌陌、Soul、觅伊、探探等。 社交从本质上来说，就是关系链+信息传递+互动！ 陌生人社交相对于熟人社交是建立在弱关系链上的信息传递行为，在额外经过筛选、匹配、破冰、关系建立等环节后，才能进入正常的社交路径。 一般来说，玩陌生人社交app的用户主要有四点需求： 1、认识更多的人，交朋友，扩大自己的社交圈； 2、纯粹地想找人聊天倾诉，抒解一下内心的郁闷； 4、结识陌生异性，发展短期或者长期关系（这个是大多数人的最终目的）。 陌生人社交App面临的问题是，以某种策略将两个互不相识的人连接起来形成关系链。比如陌陌、探探，选择了荷尔蒙配对的策略；Soul选择了灵魂配对的策略；觅伊则是选择了视频匹配的策略。 这其中体现出了对不同用户需求的侧重，也奠定了这几类平台的产品基调，体现出了差异性。 根据艾媒咨询提供的数据，自2015年起，中国陌生人社交用户规模持续上涨，预计2020年中国陌生人社交用户规模将达亿人。 但年增速逐渐放缓，按照这种趋势，预计7-8亿的用户规模会是陌生人社交行业的天花板。随着陌生人社交市场的被逐步探明，早期入场的产品不仅需要留住自身用户，还要抵抗新生产品的猛烈冲击。 虽然陌生人社交由来已久，但是一直没有形成具有垄断地位的产品，对于新产品来说仍有发挥空间。在该背景下，打造错位竞争、用户黏性强的产品，便成为了各个社交app的头号目标。 陌陌于2011年8月推出，是一款基于地理位置的社交app。上线仅一个月，ios的用户就已经达到了10万。上线一年，用户就突破了1000万，日活跃用户220多万，周活跃用户接近500万。 这组数据能非常直观地反映出，陌陌在当时有多受人欢迎。随后更是得到了多轮资本融资，登陆纳斯达克。 2018年2月23日下午，陌陌正式宣布收购探探。以530万股陌陌A类股票和亿美元现金收购探探100%股权，交易预计在二季度完成，总金额约为亿美元，这也是目前国内陌生社交领域最大的并购。 探探是在2014年上线的，其产品最大的特色是“左滑右滑、互相喜欢才能聊天”。作为陌生人社交领域的头两名，他们的“二合一”，让许多人认为，陌生人社交市场要被陌陌、探探“一统江湖”了，陌生人社交领域从此再无变数。 但事实真是如此吗？ 上面我们有提到，陌陌和探探，都属于采取利用照片、语音等荷尔蒙配对计策，加之禁锢难度大，用户很容易在平台中流传淫秽色情内容，可能打擦边球，存在性体现等不良行为，游走在法令边沿。 比如2019年，国家网信办启动的小众即时通信工具专项整治榜单中，就有探探的身影。也正是在这一年，探探遭到安卓应用市场和app store的下架。 而陌陌也陷入了“涉黄风波”，戴上了“约炮软件”的帽子，可谓是“名声在外”。再后来，陌陌就开始转型直播，甚至改名。如今，陌陌主要的收入来源就是直播了，多次占据整体营收的80%以上。 与陌陌、探探不同，2016年底上线的Soul，以“灵魂交友”为切入点并迅速打入市场。让用户参与一些测试来给用户打上属性标签，再以标签为基准经过一定的算法计算与其他用户间的匹配度，以此为依据为用户推荐适合成为好友的人。注重内涵、弱化颜值，期望打造一款具有深度的社交软件。 2018年，Soul引来大量新时代年轻人的追捧。从2018年3月至今，一直稳定保持在App store社交类app排行榜的top10，月活跃用户量突破1000万，抢占了一定的市场份额。 同样是在2019年，除了探探、陌陌，Soul也受到了波及。2019年6月28日，国家网信办通报了会同有关部门、针对网络音频乱象启动专项整治行动的相关情况，包括Soul 在内的多款应用牵涉其中。当天，SoulApp在各大应用商店下架。 直到两个月后，Soul才重新上架。但经历安卓应用市场下架风波不久，Soul在app store又再遇下架风波。对此，Soul做出回应：为提升用户体验，针对iOS端正在更新升级系统。 2021年1月，Soul月活跃用户量突破3000万。 Soul是一个内容+聊天为主的社交类app，主要分为match、内容（他人+自己）、聊天、个人设置四项。 在内容运营的策略上，Soul将广场板块营造成一个树洞和精神园地，在其精细化运营下产生了不少较高质量UGC内容和活跃的用户氛围，同时以内容质量为支点给与资源，官方也会发布每日话题提高用户活跃度。 比如前两年，Soul开启了“SSR计划”，开始鼓励用户创作更多优质内容，并准备扶持和打造kol，意图将作为树洞功能的社区转变成高质量的UGC内容社区。 在商业化方面，陌陌、探探、Soul都将会员功能以及符合其产品定位的增值服务，如“谁看过我”等付费功能作为最初变现手段。 除此之外，陌陌和Soul还开通了平台的虚拟币功能，需要充值获取，用于平台里的道具和服务消费。探探和soul因为业务范围较小，因此商业化进程也就暂时止步于此了。 而陌陌的版图非常大，在直播、短视频和 游戏 这些业务中推出了对应的打赏和增值服务。如今，直播是陌陌的主要营收来源。 而看似大火的Soul，随着产品业务的不断扩张、服务功能的越来越多样化，也开始面临产品定位逐渐模糊、发展方向偏离初衷，陷入同质化发展等问题。 Soul的定位是“灵魂社交”，这里面透露着一股浓厚的文艺风，给人的第一印象就是偏文青人群的社交软件，受众范围已被缩小一圈。再者使用Soul的用户更喜欢作为匿名树洞，整个社区充斥着大量的文字，无法给人足够的感官刺激，都不太愿意直接暴露自己真实长相，从结果上来看“心灵社交”是一个小众需求。 而陌陌和探探的定位始于颜值，颜值直接触动着荷尔蒙，性是社交的第一生产力，在马洛斯需求层次中处于最底层的生理需求。因此无论陌陌和探探本身想要对自己如何定义，都无法跳出“约炮”的这个强需求场景。 当然，陌陌经过几次的转型，如今已经是一个泛 娱乐 的社交平台，其目标用户更多，受众更广。 有人问了，有了陌陌、探探和Soul这些社交平台，那其余的陌生人社交产品还有机会吗？ 我们可以先看看这几款产品，2019年下半年，腾讯上线了多款陌生人社交产品，有主打婚恋交友的“欢遇”和“轻聊”，还有语音社交产品“回音”，以及匿名社交产品“灯遇交友”。 同一年，百度则上线了“听筒”App，功能包括匿名社区、地图社交以及线上匹配好友，基于百度地图的技术，用户可在“学校位置”和“实际位置”间进行自由切换，查看周边好友。 而后，网易也相继推出社交产品“心遇”，主打三大功能，分别为“同城附近的人”，可以快速发现周边的用户，系统会为用户智能推荐有缘人。还有“在线列表”，提供24小时为用户展现当前在线的TA。最后就是“即时聊天”，支持多种聊天方式。 从这些互联网大厂对于社交市场的布局来看，陌生人社交市场还是非常大的。只是怎么做出自己独有的风格，在社交市场上分得一杯羹，是当前社交行业需要考虑的。 Soul是从不看脸不看颜值，以灵魂交友为切入口，而觅伊则刚好相反，觅伊主打真人社交，以”视频匹配”为突破口。 2020年1月9日，觅伊正式上线。不到一个月，以“视频匹配”真人交友的定位，首次迎来了百万用户。 2021年7月，觅伊用户人数超过6000万。同年8月，登上App Store中国免费榜（婚恋交友）下载量榜top10。 根据最新报道显示，觅伊目前月活已突破1500万。虽然这组数据无法与陌陌、探探、Soul等社交大佬相匹敌，但在这4款社交类产品中，作为最年轻的觅伊，依旧在社交类榜单占据一席之地。 我们在上面有提到过，与Soul最大的不同，就是觅伊走的是真人社交路线。 首先是认证，觅伊有真人认证和身份认证两种，虽然不是强迫认证，但是认证前和认证后，所享受的权益是不同的。 当然，真人认证和身份认证选其一，也是可以的。真人认证这块，觅伊除了系统人脸识别+人工双重审核之外，还在版本后新增了“活体检测”功能。根据相关资料报道，平台目前有超过90%的用户已经通过真人认证（头像有真人标识，说明经过了真人认证）。 其次是缘分速配功能，也就是视频匹配。社交软件都有基于一个维度的用户匹配： 比如陌陌和探探，基于LBS(即地理位置)的颜值社交；比如Soul，基于灵魂匹配的匿名社交。 而觅伊的视频匹配，则是基于用户画像、兴趣爱好、交友标签、交友资料等信息，帮助符合调性的同类用户进行快速匹配，以一对一视频的形式建立 情感 互动。 这种缘分匹配功能，可以帮助用户快速打破社交坚冰，搭起与异性沟通的桥梁。 和Soul有一个相同点的就是，觅伊也是一个内容+聊天为主的社交类app，主要分为交友、直播、广场、消息、个人设置五项。 除了对应的聊天功能，比如文字私信、语音电话、视频通话等之外，觅伊也有自己的内容动态广场，这一点和Soul有异曲同工之妙。 如果我们在熟人社交中，去分享生活的每一个瞬间，就很有可能会被放大情绪。假若有一千个好友，那可能就有五百种误读。 但在陌生人社交，不管是Soul还是觅伊，这些动态广场就给了我们一个“肆无忌惮”的放松空间。发布生活日常和感受，及时收到有质量的共鸣 ，恰好也完美贴合了当代年轻人社交模式的真实需求与时代变化。 根据相关统计数据显示，觅伊 30%的月活用户，会进行内容创作，也就是在广场发布动态，每个创造内容的人月均发布个新帖子。这就意味着无论是大众内容，还是小众文化，都能在此得以聚集、交流，让爱好者有了美好的栖息之所。 总体来说，这4款社交类产品都各有自己的特色。不管是以颜值社交的陌陌、探探，还是以灵魂匹配的Soul，亦或者是以视频匹配的觅伊，只有能够真正满足用户的归属需求与爱的产品，才能称得上是有效的社交产品。 要问在社交行业上，谁能真的主宰这个市场，恐怕也是一个未知数！ 毕竟都是陌生人社交应用，各个应用获取流量和用户的方式完全不同，各自沉淀下来的用户关系也完全不同。大家都是独立的App，并且没有统一的入口，谁都没有绝对的控制权，最多只能通过头部效应吸引用户转移。